رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه

فیبوناچی پروجکشن (فیبوناچی Pro ) چیست و چه کاربردی دارد؟

برای هر کسی که قصد دارد در بازار سرمایه، معاملاتی منطقی و اصولی داشته باشد، شناخت دقیق و کسب آگاهی از اصطلاحات آن، بسیار مهم و حائز اهمیت است. ابزار فیبوناچی یکی از مفاهیم مهم و پر کاربرد در تحلیل انواع سهام یا دارایی می‌باشد. در این بین فیبوناچی پروجکشن که به اختصار pro گفته می‌شود، به لحاظ علمی، مورد بررسی قرار می‌گیرد و می‌تواند داده‌های مؤثری را برای تحلیل سهام به تحلیلگران بدهد. به همین خاطر در این مقاله سعی داریم تا به بررسی مفهوم فیبوناچی پروجکشن بپردازیم و مطالبی که در ادامه می‌خواهیم شرح دهیم:

فیبوناچی پروجکشن و اصول کار با آن

مراحل رسم فیبوناچی Pro

نحوه معامله با فیبوناچی پروجکشن

سطوح مهم فیبوناچی پروجکشن

اندیکاتور فیبوناچی پروجکشن

نکات مهم در رابطه با معامله با ابزارهای فیبوناچی

فیبوناچی پروجکشن و اصول کار با آن

ابزارهای فیبوناچی در بازارهای سرمایه ، روشی برای تحلیل بازگشت یا ادامه روند هستند. اعداد فیبوناچی در علم ریاضی کاربرد زیادی دارند و در علم تحلیل داده نیز بسیار مورد استفاده قرار می‌گیرند. در بازار سرمایه نیز از ابزار فیبوناچی استفاده زیادی می‌شود. همچنین فیبوناچی انواع مختلفی دارد که در بین آنها فیبوناچی پروجکشن (Fibonacci Projection) یا به اختصار فیبوناچی Pro ابزاری است که نقاط بازگشت بیش از 100 درصد هر موج را نشان می‌دهد . در تحلیل تکنیکال، فیبوناچی پروجکشن کارایی خاص خود را دارد و می‌توان بر اساس آن، نقاط حمایتی و مقاومتی سهام مختلف را مشخص کرد و طبق آنها به انجام معاملات پرداخت. در واقع با استفاده از فیبوناچی پروجکشن می‌توانیم انتهای حرکت روند اصلی را مشخص کنیم و نقطه مناسب برای ورود به معامله را پیدا کنیم .

در فیبوناچی پروجکشن می‌توانیم، هم پایان حرکت‌های صعودی و نزولی را به دست بیاوریم و هم هدف قیمتی سهام و پایان اصلاح قیمت در نمودار را شناسایی کنیم.

مراحل رسم فیبوناچی Pro

فیبوناچی پروجکشن، یک فیبوناچی سه نقطه‌ای محسوب می‌شود که شامل اعداد و درصدهای مهم 100 ، 127 و 161 می‌باشد. ما در فیبوناچی پروجکشن از طریق سه نقطه می‌توانیم تشخیص بدهیم که پایان حرکت و پایان اصلاح در نمودار چه زمانی خواهد بود. این فیبوناچی با کمک 3 نقطه، نقطه‌های A ، B و C رسم می‌شود. همچنین از طریق این سه نقطه می‌توانیم هدف قیمت سهام را در نقطه بعدی شناسایی کنیم. برای رسم فیبوناچی پروجکشن باید به صورت زیر عمل کرد :

1. ابتدا می‌بایست، یک روند را در نمودار مشخص کنیم. این روند می‌تواند نزولی یا صعودی باشد. در این روند با استفاده از تجربه خود، نقاط حداقل و حداکثر روند را تعیین می‌کنیم.
2. سپس باید از یک نرم‌افزار تحلیل تکنیکال مثل برنامه اکسیر کارگزاری اقتصاد بیدار، استفاده کنیم. این نرم‌افزارها، اعداد و سطوح فیبوناچی را در اختیار ما می‌گذارند. در نرم‌افزار تحلیل تکنیکال، نقاط فیبوناچی را مشخص می‌کنیم.
3. برای روند صعودی، نقطه حداقل را به‌عنوان نقطه اول (نقطه A ) و نقطه حداکثر را با نام نقطه B به عنوان نقطه دوم وصل کنید، همچنین برای یک روند نزولی باید نقطه حداکثر موج را به عنوان نقطه اول با نام نقطه A و نقطه حداقل را با نام نقطه B به عنوان نقطه دوم وصل کنید.
4. نقطه سوم که انتهای اصلاح قیمت پس از یک موج صعودی و یا نزولی می‌باشد را نقطه C می‌نامیم، تا از آن نقطه، پروجکشن یا تصویری بر مبنای حرکت نقطه A و B به دست بیاوریم تا بتوانیم هدف قیمتی بعدی را متصور شویم.

اگر کل این حرکت از نقطه A تا C را بتوانیم شبیه‌سازی کنیم، در تراز 100 درصد می‌توان مشابه این حرکت را قرینه کرد و در روند بعدی آن را محاسبه نمود که به اصطلاح نقطه 100 درصد فیبوناچی پروجکشن می‌نامیم. در روند صعودی، هدف قیمتی سهم تا تراز 100 درصد رشد می‌کند و در روند نزولی، هدف قیمتی تا تراز 100 درصد فیبوناچی، افت قیمتی خواهد داشت.

نحوه معامله با فیبوناچی پروجکشن

همان‌طور که گفته شد، فیبوناچی پروجکشن، می‌تواند با استفاده از داده‌های روند در نمودار، برای روند و امواج بعدی آن، اهداف قیمتی داشته باشد که در نحوه انجام معاملات ما در بازار بورس بسیار اهمیت دارد.

• در روند صعودی گفتیم که خط AB ، با استفاده از نقطه حداقلی و حداکثری روند، ترسیم می‌شود و این خط به صورت حرکت صعودی دیده می‌شود رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه و پس از آن موج دیگری آغاز می‌گردد که در آن اصلاح قیمتی رخ می‌دهد و آن را نقطه C در نظر می‌گیریم.
• ابزار فیبوناچی بازگشتی، سطوحی را که احتمال بازگشت سهم از روند نزولی و اصلاحی را می‌دهد، مشخص می‌کند. نحوه انجام معامله در این حالت، به صورتی می‌باشد که در سطح فیبوناچی بازگشت، اقدام به خرید می‌کنیم چرا که به احتمال بسیار زیاد، سهم از این نقطه به سمت روند صعودی برگشت خواهد زد و همچنین نقطه‌ای را برای حد ضرر معمولاً 5 درصد، پایین‌تر از نقطه C مشخص می‌کنیم تا احیاناً اگر افت قیمتی ادامه داشت در آن نقطه با ضرر کوچک از سهم خارج شویم.

حال می‌بایست، نقطه‌ای هم برای هدف قیمتی در سهم مشخص کنیم، برای این کار از سطوح فیبوناچی پروجکشن استفاده می‌کنیم. برای این منظور، سه سطح مهم در فیبوناچی را مد نظر قرار می‌دهیم.

• اولین هدف قیمتی در سطح 8/61 رقم می‌خورد که معمولاً در آن، قیمت سهام تا حدودی درجا می‌زند تا در صورت عبور از هدف اول، به هدف دوم برسد.
• در این حالت هدف بعدی در سطح 100 درصد فیبوناچی خواهد بود و با رسیدن به این هدف، باز هم شاهد درجا زدن قیمتی خواهیم بود تا روند بعدی پس از آن مشخص شود.
• در صورت عبور از مقاومت این ناحیه، می‌توان هدف سومی برای سهم متصور شد که در سطح 2/127 فیبوناچی پروجکشن، تعیین می‌شود.

هر کدام از این سطوح فیبوناچی، یک ناحیه مقاومتی برای روند سهم محسوب می‌شود که برای کسانی که می‌خواهند ریسک کمتری داشته باشند و به سود خود در آن نقطه بسنده می‌کنند، بهتر است در این نقاط مقاومتی از سهم خود خارج شوند. اما برای آن دسته از معامله‌گرانی که دید بلند مدتی برای سهم خود دارند، بهتر است برای اهداف بعدی صبر کنند که در این صورت پس از موج اصلاحی بعدی، هدف چهارم سهم در سطح 8/161 تعیین می‌شود که تا رسیدن قیمت به این سطح می‌توان صبر کرد.

همین روند برای موج نزولی نیز عملیاتی می‌شود. به این صورت که خط AB ، خط حرکتی سهم و نقطه C موج بعدی سهم را مشخص می‌کند و طبق داده‌های آنها و سطوح اول، دوم و سوم فیبوناچی پروجکشن، برای روند سهم اهداف قیمتی مشخص می‌کنیم که به طور معمول، قیمت با افت، مواجه خواهد شد و بهتر است در قیمت‌های بالاتر قبل از رسیدن به موج نزولی از سهم خارج شویم.

سطوح مهم فیبوناچی پروجکشن

در فیبوناچی پروجکشن، سطوح مقاومتی و سطوح حمایتی سهم از اهمیت بالایی برخوردار است که باید در تحلیل خود بر اساس اعداد فیبوناچی حتماً در نظر بگیریم. اعداد و درصدهای فیبوناچی بر اساس علم ریاضی محاسبه شده‌اند و سه سطح آن در فیبوناچی پروجکشن حائز اهمیت است.

این سه سطح عبارت است از سطح 100، 127 و 161. با استفاده از این درصدها، می‌توانیم هم نقاط مقاومتی سهم و هم اهداف پیش روی سهم را مشخص کنیم و در تحلیل خود مورد استفاده قرار بدهیم. این سطوح مهم توسط نرم‌افزارهای تحلیلی تعیین می‌شوند و می‌توان نمودار سهام را بر اساس آنها تحلیل کرد.

اندیکاتور فیبوناچی پروجکشن

برای استفاده از اندیکاتور فیبوناچی پروجکشن، می‌بایست به نرم‌افزارهای تحلیل تکنیکال اشراف خوبی داشت. در این نرم‌افزارها معمولاً فیبوناچی پروجکشن با علائم انگلیسی مختلف درج می‌گردد مثل Alternate Price Projection که به اختصار APP نوشته می‌شود و در قسمت اندیکاتورها می‌توان آن را جستجو کرد و به عنوان یک اندیکاتور برای تحلیل سهم، در نظر گرفت.

همچنین در برخی از نرم‌افزارهای تحلیل، اندیکاتور فیبوناچی پروجکشن با نام فیبوناچی اکسپنشن Fibonacci Expansion ، مشخص شده است که می‌توان با انتخاب آن در قسمت اندیکاتورها، نمودار سهام را بر اساس اعداد فیبوناچی پروجکشن، تحلیل و بررسی کرد.

نکات مهم در رابطه با معامله با ابزارهای فیبوناچی

• قبل از اقدام به خرید توسط فیبوناچی پروجکشن، بهتر است با استفاده از فیبوناچی بازگشتی، احتمال برگشت سهم از فاز نزولی به صعودی را به درستی و با دقت بسنجید و بعد به سهم ورود پیدا کنید.
• کار با فیبوناچی پروجکشن بسیار راحت است و با استفاده از نرم‌افزار تحلیل تکنیکال و یادگیری آن به سادگی می‌توان اهداف نمودار را مشخص نمود.
• سطوح 100، 127 و 161 مهمترین درصدهای فیبوناچی پروجکشن می‌باشند که سطح 100 به دلیل متقارنسازی نمودار از اهمیت بیشتری برخوردار است.
• در نظر گرفتن الگوهای مهم تحلیل تکنیکال مثل الگوهای سر و شانه، سقف و کف دو قلو، به همراه سطوح فیبوناچی پروجکشن به اعتبار تحلیل شما می‌افزاید و اگر این الگو در سطوح مهم فیبوناچی تشکیل شود، سیگنال دریافتی شما قدرتمندتر خواهد بود.
• برای هر خرید خود با استفاده از سطوح فیبوناچی پروجکشن، هدف قیمتی تعیین کنید تا در صورت رسیدن به آن قیمت، با سود دلخواه از سهم خارج شوید.

جمع‌بندی

ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال همواره کاربردهای فراوانی داشته است به گونه‌ای که می‌توان طبق آن، معاملات دقیقی انجام داد. نحوه انجام معامله با فیبوناچی پروجکشن و سطوح مهم آن از اهمیت زیادی برخوردار است چرا که اهداف قیمتی نمودار توسط آنها محاسبه و مشخص می‌شوند. همچنین فیبوناچی پروجکشن می‌تواند انتهای یک روند و انتهای موج اصلاحی را تشخیص بدهد تا براساس آن بتوانیم معاملات موفقی داشته باشیم. از همین رو در این مقاله به ساختار این فیبوناچی و نحوه ترسیم آن پرداختیم و ذکر این نکته الزامی است که برای کار با فیبوناچی در تحلیل تکنیکال، نیاز به کسب دانش و آگاهی بیشتر در خصوص تحلیل تکنیکال داریم که در این راستا کارگزاری اقتصادبیدار با بهره بردن از کارشناسان این حوزه، خدمات آموزشی خود را به مخاطبانش ارائه می‌دهد و کافی است با دفاتر کارگزاری در ارتباط باشید.

رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه

تشکیل پرتفوی بهینه سهام

بهینه سازی بر اساس مدل مارکویتز و اطلاعات واقعی 7 سهم بپاس، وبملت، وخارزم، توریل، رمپنا، حکشتی و شبندر صورت می گیرد. بازه زمانی تصمیم گیری یک ماهه، مبنای اطلاعات تاریخی بر اساس 12 ماه گذشته و برای مقادیر آتی جهت بهینه سازی، از میانگین ها استفاده می شود.

محاسبه جریان های نقدی اخذ وام بانکی

محاسبه کلیه جریان های حاصل از اخذ یک وام 500 میلیون تومانی، با دوره بازپرداخت ماهانه و طی 5 سال که نرخ بهره 35 درصد دارد. این جریان ها شامل بازپرداخت اصل وام و پرداخت بهره های وام می باشد که از یکدیگر منفک شده اند به همراه سه نمودار برای جریان های کلی وام، جریان های بازپرداخت اصل وام و جریان های نقدی پرداخت بهره بانکی.

قیمت گذاری اوراق قرضه

اطلاعات یک اوراق قرضه ده ساله آمریکا دارای کوپن از سایت www.bloomberg.com دریافت و وارد اکسل می شود و سپس انجام محاسبات لازم در خصوص نرخ بهره و قیمت این اوراق قرضه بر اساس فرمول های اکسل.

محاسبه معیارهای تصمیم گیری در پروژه ها

با توجه به جریان های نقدی یک پروژه فرضی طی 6 سال، ارزش فعلی خالص، نرخ بازده داخلی و دوره بازگشت سرمایه محاسبه می شود. همچنین نمودارهای مربوط به جریان های نقدی خالص و تحلیل حساسیت ارزش فعلی خالص رسم می گردد.

تجزیه و تحلیل صورت های مالی

ورود صورت های مالی ترازنامه، صورت سود و زیان و صورت جریان وجوه نقد یک شرکت فرضی طی مدت 5 سال از سایت کدال در اکسل و محاسبه کلیه نسبت های مالی و حسابداری آن شرکت.

قیمت گذاری اختیار معامله

ورود اطلاعات مربوط به اختیار خرید آمریکایی با ارزش جاری دارایی پایه 150 هزار تومن، سررسید 4 سال، قیمت اعمال 180 هزار تومن و نرخ بهره 22 درصد و محاسبه قیمت اختیار خرید به روش بلک شولز به همراه تحلیل حساسیت و ترسیم نمودارهای مرتبط.

قیمت گذاری سهام

قیمت گذاری بر اساس مدل تنزیل سود ( DDM ) سه مرحله ای با اطلاعات زیر، سود تقسیمی شرکت در حال حاضر 950 ریال است، در 4 سال اول نرخ رشد سود تقسیمی 15 درصد و در 8 سال بعدی نرخ رشد به صورت خطی به 7 درصد کاهش می یابد و در همان مقدار ثابت باقی می ماند. با در نظر گرفتن نرخ سود مورد انتظار 25 درصد ارزش سهام را محاسبه می شود.

محاسبه نرخ بازده سهام

قیمت گذاری بر اساس مدل CAPM صورت می گیرد که اطلاعات سهم وپاسار و شاخص بازار را از سایت سازمان بورس و اوراق بهادار طی بازه زمانی 3 سال و دوره های یک ماهه دریافت شده و محاسبات با اطلاعات پایه ی نرخ بهره بدون ریسک 20 درصد و متوسط نرخ بازده بازار به صورت تاریخی انجام می شود.

محاسبه دیرش اوراق قرضه

اطلاعات یک اوراق قرضه ده ساله آمریکا دارای کوپن از سایت www.bloomberg.com دریافت و وارد اکسل می شود و سپس انجام لازم در خصوص دیرش این اوراق قرضه به کمک فرمول های اکسل انجام می شود.

محاسبه قیمت سکه طلا

با توجه به اطلاعات به روز قیمت دلار آمریکا و هر اونس طلا در بازار جهانی و دستورالعمل مربوط به محاسبه قیمت انواع سکه ها، قیمت هر یک از انواع سکه های طلا محاسبه و با قیمت جاری بازار آن مقایسه می شود.

رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه

تست کنکور فصل 5 ریاضی و آمار (1) دهم انسانی و معارف | درس 2: نمودارهای…

تیم مدیریت گاما

نمونه سوال مجازی تستی میان‌ترم شماره 5: آزمون ترم اول ریاضی و آمار 1 دهم…

تیم مدیریت گاما

آزمون چهارگزینه‌ای فصل 4 ریاضی و آمار دهم انسانی | نمایش داده ها (سری…

تیم مدیریت گاما

امتحان آزمایشی نوبت اول ریاضی دهم انسانی | دی 1400

آزمون نوبت اول ریاضی و آمار (1) دهم دبیرستان استاد شهریار | دی 96

ارزشیابی مستمر ریاضی و آمار دهم دبیرستان حضرت معصومه | فصل 1: معادله درجه دوم (درس…

سکینه باقری فرد

آزمون تستی ریاضی و آمار (1) دهم انسانی دبیرستان کوثر | فصل 1: معادله درجه دوم

خدیجه اقدامی مقدم

آزمون نوبت اول ریاضی و آمار (1) دهم دبیرستان عصمتیه | دی 1398

نمونه سوال پیشنهادی نوبت اول ریاضی و آمار (1) پایه دهم رشته ادبیات و علوم انسانی…

آزمون نوبت دوم ریاضی و آمار (1) دهم دبیرستان کوشش ورامین | خرداد 1398

تمرین های پاسخ دار ریاضی و آمار (1) دهم انسانی | فصل 3: کار با داده‌های آماری

نحوه تشخیص بازگشت روند با اندیکاتور ROC

در بازار دارایی‌های پرنوسان، معامله‌گری موفق است که بتواند با شناسایی جهت حرکت روند، خیلی سریع به نوسانات واکنش نشان دهد. بسیاری از معامله‌گران برای این منظور درصد تغییرات قیمت نسبت به دوره قبل را اندازه می‌گیرند که اساس کار اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC است. این شاخص روند نما از ابزارهای فوق‌العاده کاربردی معامله‌گران برای شناسایی روند کلی، اشباع خرید و فروش و همچنین واگرایی‌ها شمره می‌شود.

بازار واقعی پویاست و شما باید بتوانید خود را با این تغییر همیشگی سازگار کنید. پیشنهاد می‌کنیم تا آخر این راهنما همراه ما باشید تا با اندیکاتور نرخ تغییر (ROC) و نحوه استفاده از آن در معاملات آشنا شویم.

فهرست عناوین مقاله:

اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC چیست؟

اندیکاتور نرخ تغییر (Rate of Change Indicator) همان‌طور که از نامش پیداست یک نوسانگر تکنیکال است که درصد تغییر قیمت بین دوره ها را محاسبه می‌کند. برای این کار قیمت فعلی را می‌گیرد و آن را با قیمت x روز قبل مقایسه می‌کند. سپس مقدار محاسبه‌شده در قالب یک نوسان‌گر روی نمودار رسم می‌شود که بالا و پایین خط صفر نوسان می‌کند.

زمانی که تکانه افزایش می‌یابد، نوسانگر از منطقه منفی به بالای خط صفر حرکت می‌کند و زمانی که تکانه کاهش می‌یابد، نوسانگر از منطقه مثبت به زیر خط صفر حرکت می‌کند.

اندیکاتور نرخ تغییر چطور محاسبه می‌شود؟

مرحله اصلی در محاسبه ROC انتخاب مقدار “x” یا همان تعداد روزهای دوره است. گفتیم که ROC رابطه بین قیمت‌های بسته‌شدن را در دو دوره پیگیری می‌کند. در محاسبات استاندارد، این دوره ۱۲ روزه است. در نمودار روزانه، قیمت بسته شدن ۱۲ روز قبل در نظر گرفته شده و از قیمت پایانی فعلی کم می‌شود. تفاوت این دو عدد به صورت نمودار ROC رسم می‌شود. مقادیر این خط نوسانگر می‌تواند مثبت یا منفی باشد. همچنین خط مرکزی به‌عنوان محور صفر ترسیم می‌شود.

ROC = ((قیمت بسته‌شدن x دوره قبل) – (قیمت بسته‌شدن x دوره قبل – قیمت بسته شدن)) * ۱۰۰

کاربرد اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC چیست؟

نرخ تغییر یک اندیکاتور مومنتوم است؛ یعنی اطلاعات خوبی شتاب تغییر قیمت در اختیار معامله‌گر می‌گذارد. تحلیلگران تکنیکال می‌توانند با استفاده از این اندیکاتور روند فعلی بازار را شناسایی کرده و نقطه ورود مناسب به بازار را پیدا کنند. همچنین می‌توان از آن برای اندازه‌گیری واگرایی‌های حرکت و قیمت و تشخیص شرایط اشباع خرید و فروش استفاده کرد.

اندیکاتور نرخ تغییر چطور کار می‌کند؟

در این بخش با اصول و قواعد کار کردن این اندیکاتور به زبان ساده آشنا می‌شویم.

عملکرد اندیکاتور نرخ تغییر یک قاعده کلی دارد و آن اینکه حرکت صعودی نوسانگر نرخ تغییر حاکی از افزایش شدید قیمت و سقوط آن نشانگر کاهش شدید قیمت است. تا زمانی که نرخ تغییر مثبت باقی بماند، قیمت‌ها افزایش می‌یابند و بازار در جهت صعودی حرکت می‌کند. اما زمانی که نرخ تغییر منفی شود، به این معنی است که قیمت دارایی کاهش می‌یابد و باید خود را برای ریزش بازار آماده کنید.

هرچقدر این افزایش قیمت با سرعت بیشتری رخ دهد، خط ROC در قلمرو گسترده‌تر می‌شود و به محض آنکه خط نوسانگر وارد محدودی منفی می‌شود، یک روند نزولی پرشتاب آغاز می‌شود.

قوانین معامله‌گری با اندیکاتور نرخ تغییر

مهم‌ترین قوانین معامله‌گری با اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC عبارت‌اند از:

• اگر اندیکاتور ROC بالای خط صفر باشد و به افزایش ادامه دهد، نه تنها روند صعودی بر بازار حاکم است، بلکه نرخ رشد نیز در حال شتاب است.
• اگر اندیکاتور نرخ تغییر از خط صفر عبور کند، اما کاهش یابد، نشان‌دهنده کندشدن روند صعودی است.
• اگر اندیکاتور نرخ تغییر بالای خط صفر باشد و دوباره شروع به افزایش کند و از حداکثر قبلی عبور کند، نشان می‌دهد که روند فعلی شدیدا به سرعت وابسته است.
• اگر نرخ تغییر زیر خط صفر باشد اما شروع به افزایش کند، نشان‌دهنده کندشدن روند کاهش قیمت است.
• اگر نرخ تغییر زیر خط صفر باشد و شروع به کاهش بیشتر کند، به این معنی قیمت دارایی با سرعت بیشتری سقوط می‌کند.

نحوه استفاده از اندیکاتور نرخ تغییر برای بازگشت روند

کاربرد مهم اندیکاتور ROC شناسایی رفتارهای احتمالی در بازار است. اگرچه منطقی نیست یک استراتژی معاملاتی را فقط و فقط بر اساس ROC بچینیم، با این حال استفاده از اندیکاتور اطلاعات مفیدی برای تصمیم‌گیری بهتر در اختیار ما می‌گذارد.

عبور خط اندیکاتور نرخ تغییر از خط صفر (Zero Line Crossover)

همان‌طور که اشاره کردیم، یکی از مهم‌ترین کاربردهای نرخ تغییر شناسایی بازگشت یا ادامه روند است. عبور نوسانگر ROC از خط صفر از بازگشت روند خبر می‌دهد. دقت کنید که این نوسانگر معمولا در حوالی خط صفر، جایی که جهت قیمت هنوز مشخص نیست، گرفتار ویپ‌سا (اره شلاقی؛ حرکت در یک جهت و بعد تغییر ناگهانی و حرکت به سمت مخالف) می‌شود. به همین ترتیب یک تغییر بزرگ مثبت یا رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه منفی در حرکت نوسانگر حاکی از قدرت روند و ادامه آن خواهد بود.

شناسایی اشباع خرید و فروش با اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC

یکی دیگر از اطلاعات خوبی که ROC در اختیار ما می‌گذارد، شناسایی روندهای خسته‌کننده است. این اندیکاتور هم درست مثل استوکاستیک و RSI موقعیت‌های اشباع خرید و فروش را به‌خوبی تشخیص می‌دهد. با این ایده که بهتر است به جای تعیین قیمت‌های ثابت برای اشباع خرید و فروش، نوسانات و افت‌های فعلی را با بالا و پایین‌های قبلی مقایسه کنیم. اندیکاتور نرخ تغییر این عمل را به بهترین شکل ممکن برای ما انجام می‌دهد.

تشخیص واگرایی با اندیکاتور ROC

آخرین کاربرد اندیکاتور ROC تشخیص واگرایی است. با دو قاعده زیر می‌توان واگرایی‌های صعودی و نزولی را به راحتی تشخیص داد:

• اگر در نمودار قیمت سقف جدیدی می‌بینید که توسط خط نوسانگر تایید نشده و در قسمت اوسیلاتور سقف پایین‌تری دیده می‌شود، واگرایی نزولی اتفاق افتاده که از پایان روند صعودی خبر می‌دهد.
• اگر در نمودار قیمت کف جدیدی می‌بینید که توسط خط نوسانگر تایید نشده و در قسمت اوسیلاتور کف بالاتری دیده می‌شود، واگرایی صعودی اتفاق افتاده که و از پایان روند نزولی خبر می‌دهد.

دو نکته مهم:

• اگر خط نوسانگر نرخ تغییر سقف بالاتری ثبت کند، اما این افزایش قیمت در نمودار خود دارایی دیده نشود، واگرایی صعودی پنهان رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه اتفاق افتاده که سیگنالی برای ادامه روند صعودی است.
• اگر خط نوسانگر نرخ تغییر کف پایین‌تری ثبت کند، اما این کاهش قیمت در نمودار خود دارایی دیده نشود، واگرایی نزولی پنهان اتفاق افتاده که سیگنالی برای ادامه روند نزولی است.

برای کسب اطلاعات بیشتر میتوانید مقاله بررسی جامع الگوهای قیمتی در تحلیل تکنیکال را مطالعه نمائید.

اندیکاتور ROC چه محدودیت‌هایی دارد؟

یکی از مشکلات بالقوه اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC این است که این شاخص به حرکات قیمت در آینده وزن بیشتری می‌دهد؛ اما قیمت‌های اخیر هم‌وزن قیمت‌های گذشته محاسبه می‌شوند.

یکی دیگر از ایرادات این شاخص این است که خیلی سریع می‌چرخد و تغییر جهت می‌دهد؛ به‌خصوص اطراف خط صفر بیشتر شاهد این اتفاق هستیم. این انحرافات گاهی با سیگنال‌های اشتباه همراه هستند. به همین خاطر توصیه می‌شود معامله‌گران در صورت مشاهده سیگنال‌های بازگشت روند، با سایر ابزارهای معاملاتی این اتفاق را تایید کرده و بعد اقدام به معامله کنند.

استفاده از ROC همراه با سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال

گفتیم که ROC گاهی زودتر یا دیرتر از موقعی که باید، سیگنال می‌دهد. یکی از بهترین کارهایی که معامله‌گر می‌تواند برای مقابله با این مسئله انجام دهد، استفاده از اندیکاتورهای دیگر مثل Stochastic و Moving Average برای تایید یا رد سیگنال‌های ROC است.

اندیکاتور ROC در کنار Stochastic

ترکیب این دو اطلاعات موثقی درباره زمان تغییر روند به معامله‌گر می‌دهد. وقتی الگوی واگرایی در اندیکاتور ROC مشاهده می‌شود، معامله‌گر می‌تواند با مشاهده شکست خط صفر توسط Stochastic در مناطق اشباع خرید و اشباع فروش، نقاط خروج بهینه را انتخاب کنند. برای مثال اگر نمودار خط صفر را به سمت بالا بشکند، رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه معامله‌گر احتمالا تصمیم می‌گیرد وارد قلمرو اشباع خرید شود.

اندیکاتور ROC در کنار میانگین متحرک (MA)

گاهی اوقات عبور ROC از خط صفر با سیگنال‌های مبهمی همراه است که از بازگشت روند خبر می‌دهند؛ اما ممکن است صحیح نباشند. برای همین معامله‌گران ROC را با اندیکاتوری مثل میانگین متحرک ترکیب می‌کنند. برای مثال زمانی که ROC تازه از خط صفر عبور کرده و روند نزولی را نشان می‌دهد، اگر نمودار میانگین متحرک سریعتر، روند حرکت نزولی کند را بشکند، سیگنال ROC تایید می‌شود.

کلام آخر

اکنون که با اندیکاتور نرخ تغییر یا ROC آشنا شدیم، می‌دانیم این شاخص تغییرات قیمت را با توجه به دوره زمانی اندازه‌گیری می‌کند. به‌طور خلاصه جهت صعودی ROC به‌معنای حرکت شدید قیمت در یک روند صعودی قبلی و روند نزولی ROC نشانگر کاهش قیمت است. به یاد داشته باشید که حتی اگر این اعداد مثبت کمتر از اعداد قبلی باشند، مقدار ROC مثبت همچنان از روند افزایشی قیمت خبر می‌دهد. اما یک نکته بسیار مهم!

اندیکاتور ROC مثل همه اندیکاتورهای تکنیکال باید در کنار سایر ابزارهای تحلیلی استفاده شود. چراکه رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه محدودیت‌های خاص خود را دارد و گاهی‌اوقات منجر به سیگنال‌های نادرست می‌شود.

امیدواریم این مقاله به تمام پرسش‌های شما عزیزان درباره اندیکاتور نرخ تغییر پاسخ داده باشد. اگر شما هم اطلاعات بیشتری در این زمینه دارید، در بخش دیدگاه‌ها با ما و همراهان ما در میان بگذارید.

بازگشت دوباره بیت کوین به خط روند 7 ساله

بر اساس گزارشی که توسط فایننشال تایمز منتشر شده و به داده‌های شرکت تحلیل رمزنگاری CryptoCompare استناد می‌کند، ریزش بازار ارزهای دیجیتال در ماه گذشته رکورد جدیدی را از خود بر جای گذاشت و اکثر ارزهای دیجیتال یک روند نزولی را سپری کردند. در همین راستا جریان خروجی سرمایه در این بازار در ژانویه به طور متوسط به 61 میلیون دلار در هفته رسید که شروعی دشوار برای سه ماهه اول سال 2022 بوده رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه رسم گراف برا اساس بازگشت سرمایه است.
با این حال، ارز دیجیتال بیت کوین در حرکت اخیر خود بر روی یک خط روند صعودی هفت ساله، از این خط زیاد فاصله نگرفت و دوباره به سمت آن بازگشت. البته با وجود این ریزش های اخیر، این ارز دیجیتال حرکت صعودی خود را آغاز کرده و در بازگشت به سمت این خط آن را نشکست. در حرکت های قیمتی اخیر بیت کوین که بسیاری از تحلیلگران انتظار داشتند این حمایت از بین برود؛ برخلاف انتظارها این خط حمایت توانست باقی بماند و قیمت بیت کوین بالا تر از ان به روند خود ادامه دهد. قیمت بیت کوین در زمان انتشار این خبر بالای 40000 دلار است که 20 درصد بیشتر از میانگین قیمتی آن در اواخر ماه ژانویه 2022 است.

با نگاه به نمودار بالا که برای بیت کوین در بازه زمانی هفت ساله رسم شده، با توجه به خط روندی که خریداران برای این ارز بوجود آورده اند، این انتظار را برای تحلیلگران به وجود اورده که این خط روند مدت زیادی شکسته نخواهد شد و در صورت شکست، قیمت این رمز ارز دوباره به بالای خط باز میگردد.
در نمودار ده ساله بیت کوین شاهد روند روبه رشدی برای این رمز ارز بوده ایم که سال 2015 را می توان منشا حرکت صعودی برای بیت کوین دانست و این روند تا سال 2018 به طور یک نواخت ادامه دار بوده و بعد از ان در بازه یک ساله یک اصلاح حرکتی داشت و این ریزش قیمت باعث بازگشت بیت کوین به سمت خط روند صعودی شده است و از رشد صعودی قیمت بیت کوین در این مدت کم کرده است. ولی پادشاه ارزهای دیجیتال از سال 2022 گام بعدی روند صعودی خود را آغاز کرده و شاهد سقف های تاریخی جدیدی بوده است.

آیا روند بیت کوین وابسته به اخبار خواهد بود

در سال 2022 اخبار منفی از طرف قدرت های بزرگ در خصوص بیت کوین منتشر شده است که این اخبار می تواند مانع جدی برای ادامه روند صعودی برای بیت کوین باشد. از جمله این اخبار که ریزش قیمت بیت کوین را بیشتر کرد، سیاست های فدرال رزرو برای نرخ بهره و خاموشی پیوسته ماینرها بخاطر مصرف بالای برق بود. همچنین قانون های جدیدی که دولت های روسیه و چین برای رمز ارزها اعمال کردند هم می توانند از علت های نزول قیمت این پادشاه ارزها باشد. ولی با تمام این اوصاف اگاهی مردم نسبت به بازار ارزهای دیجیتال به حد بالایی رسیده است واحتمال می رود که این روند نزولی برای بیت کوین ادامه دار نباشد

مطالعه اخبار ارزهای دیجیتال در بروز بودن در این مارکت بسیار مهم است. با آپدیت بودن اطلاعات شما در این بازار فرایند خرید ارز دیجیتال را میتوانید هوشمندانه انجام بدهید. مثلا با خرید تتر و نگهداری آن میتوانید در زمان مناسب خرید بیت کوین را از صرافی های خارجی انجام دهید و یا اینکه بصورت مستقیم از صرافی ارز دیجیتال ایرانی اینانس انجام دهید.